BigBear.ai (BBAI) и Innodata (INOD) — это два непохожие друг на друга пути устремления в страну, именуемую миром искусственного интеллекта (ИИ), где тренды сменяются со скоростью урагана. Этот обширный рынок, как и цветущий эрг в пустыне, манит истощенных инвесторов, жаждущих получить кусочек чудесного пирога, состоящего из очаровывающих графиков и бесконечных обещаний роста.
"Покупай на слухах, продавай на новостях". А потом сиди с акциями никому не известной биотех-компании. Здесь мы про скучный, но рабочий фундаментал.
Читать отчётыВ течение последнего года акции BigBear.ai взметнулись ввысь более чем на 390%, словно ладья на бурной воде, оставляя следы восхищения в глазах инвесторов благодаря стабилизации своего дела и запуску услуг по биометрической безопасности. Innodata, в свою очередь, не осталась в тени — её акции выросли примерно на 140% в связи с несусветным спросом на её ИИ-ориентированные услуги. Итак, следует ли сейчас, в час рыночных метаний, вновь обратить взор на эти… как бы это сказать… золотые бобы?
Чем же отличаются BigBear.ai и Innodata
Главные три модуля ИИ от BigBear.ai — Наблюдение, Ориентация, и Властвование — аккуратно поглощают данные, симметрично выявляют тренды и предсказывают судьбы, как гадалка на углу улицы, обещающая незабудки и счастье. Эти модули работают на краю сетей, создавая магическую атмосферу, прежде чем клонированные данные доберутся до святилища клиентов.
Но прежде, чем BigBear.ai запрыгнула в потайной мир публичных акций через сделку с SPAC в конце 2021 года, она уверяла, что может утроить свои годовые доходы с $182 миллионов 2021 года до $550 миллионов в 2024. Тем не менее, реальность, как всегда, оказалась похожа на мятую газету: доходы выросли лишь с $146 миллионов в 2021 до жалких $158 миллионов в 2024, не без упоминания о трудной конкуренции и банкротстве главного заказчика, Virgin Orbit. В стремлении к возвышению, как истинный рыцарь, она поглотила фирму Pangiam, специализированную на ИИ.
С тех пор как Innodata вышла на свет в 1993 году, мимо ее скромного программного обеспечения прошли многие, и лишь некоторые обратили внимание на ее скромные доходы, растущие с CAGR 6% с 1994 по 2018 год. Но в 2018 году они, как величественный лебедь среди уток, бросили вызов скучной реальности, выпустив набор микросервисов, которые ловко обрабатывают данные для ИИ.
Пять из компаний «Великолепной семерки» посетили Innodata, чтобы упорядочить свои ИИ-ориентированные данные, и ее годовые доходы взлетели с CAGR 20% с 2018 по 2024. Это, как забавная реклама, где большой техногигант тратит 80% времени на угнетение данных в ожидании, когда же начнется действительно интересная фестивальная жизнь на сцене!
Кто вырастет быстрее за три года?
В предстоящие три года BigBear.ai может полагаться на свои подписи под контракты с правительством, которые усыпанны многообещающими новыми цифровыми ID и биометрическими услугами для Министерства внутренней безопасности, а также для проекта модернизации платформы решений Орла ВМФ США. Возможно, она привлечет больше коммерческих клиентов по мере оздоровления макроэкономической среды.
Mежду тем, Innodata, обвешанная ослепляющими перспективами, разгонит свое развитие на фоне бурного роста рынка генеративного ИИ, превращая своих клиентов в оплачивающих параллельные линии данных со скоростью света.
| Ожидаемый рост доходов | 2025 | 2026 | 2027 |
|---|---|---|---|
| BigBear.ai | 6.1% | 12.1% | Нет консенсуса |
| Innodata | 41.5% | 23.5% | 5.1% |
Рост доходов BigBear.ai, по надеждам лучших аналитиков, должен ускориться в 2025 и 2026 годах, но прогнозы на 2027 год остаются невидимыми, как призрак, убегающий от погонщика. Напротив, у Innodata ожидается упадок темпов роста в 2026 и 2027 годах, но это не учитывает её потенциальных выход на другие рынки, которые еще ждут своего часа.
BigBear.ai пока не приносит прибыли, но аналитики поверили в волшебное сужение убытков к 2026 году. Innodata же, как то солнышко, что наконец показалось после затмения, уверенно вырулило на правильный путь в 2024 году, ожидая темпы роста чистой прибыли на 16% с CAGR к 2027 году.
Какую акцию стоит купить сейчас?
С рыночной капитализацией в $2.1 миллиарда акции BigBear.ai торгуются по цене в 12 раз выше доходов текущего года. Innodata же, с оценкой в $1.6 миллиарда, торгуется за менее чем 7 раз своих доходов этого года.
BigBear.ai кажется немного дороговатой, если только ее доходы не взлетят к небесам в 2027 и позже. Рост в сегменте государственного заказчика внушает оптимизм, но эти контракты способны играть на нервах, как непрошеный гость во время праздника, кто уже вторично думает о итогах. В то время как Innodata выглядит более ценным приобретением, ибо долгосрочные оценки аналитиков на 2027 год может оказаться излишне консервативными. С таким потоком наличности от своих клиентов, она имеет больше шансов расшириться, как неудержимый водоворот, в organic и inorganic направлениях в ближайшие два года.
Итак, можно сделать вывод, что, хоть BigBear.ai и Innodata могут обе извлечь выгоду из расширяющегося рынка искусственного интеллекта, мощный рост, высокая прибыль и низкая оценка Innodata делают её более предпочтительной для инвестиций в безумную игру этой новой эры.
🤑
Смотрите также
- АФК Система акции прогноз. Цена AFKS
- Три акции, которые обгонят Palantir через 5 лет 😏
- Meta: Очередной цирк с конями?
- Вот почему стоит приобрести сейчас худший по результатам секторный ETF от Vanguard
- Маршалл сократил долю в QQQ на $7,56 млн
- Одна невероятная причина купить этот дивидендный фонд до 29 июля
- Стоит ли покупать фунты за йены сейчас или подождать?
- Будущее WLD: прогноз цен на криптовалюту WLD
- Стоит ли покупать евро за шекели сейчас или подождать?
- Думаете, акции Sofi дорогие? Эта диаграмма может изменить ваше мнение.
2025-07-22 03:53