Криптовалюта

MicroStrategy планирует предложить конвертируемые облигации на сумму 500 миллионов долларов для инвестиций в биткойны

Михаель ван де Поппе

Как опытный финансовый аналитик, я рассматриваю решение MicroStrategy привлечь $500 млн посредством частного размещения конвертируемых старших облигаций как стратегический шаг по укреплению своего баланса и увеличению запасов биткойнов. Это объявление было сделано после значительных инвестиций компании в биткойн, которые привлекли внимание как инвесторов, так и регуляторов.

MicroStrategy намеревалась обеспечить 500 миллионов долларов за счет частной продажи конвертируемых облигаций со сроком погашения в 2032 году с возможностью получения дополнительных 75 миллионов долларов.

Предстоящие необеспеченные и старшие облигации MicroStrategy, подлежащие выпуску, имеют процентную ставку, которая выплачивается раз в полгода, начиная с 15 декабря 2024 года. Срок погашения этих конвертируемых облигаций — 15 июня 2032 года. Однако они могут быть выкуплены или погашены. или конвертированы досрочно в соответствии с их конкретными условиями.

Начиная с 20 июня 2029 года я, как инвестор MicroStrategy, имею право выкупить все или часть имеющихся у нас облигаций при соблюдении определенных предварительных условий.

MicroStrategy объявляет о предлагаемом частном размещении конвертируемых старших облигаций на сумму $500 млн $MSTR

— Майкл Сэйлор ️ (@saylor) 13 июня 2024 г.

Основная сумма банкнот не менее 75 миллионов долларов должна остаться необналиченной к 15 июня 2029 года, если не будут погашены все банкноты. Владельцы облигаций имеют возможность попросить MicroStrategy выкупить свои облигации за наличные в течение этой даты.

До 15 декабря 2031 года MicroStrategy имеет возможность конвертировать банкноты в наличные, обыкновенные акции класса А или в их смесь, но только во время определенных событий и в определенные сроки. После этой даты конвертацию можно производить до наступления даты погашения.

Во время ценообразования MicroStrategy установит процентную ставку и другие ключевые условия для своего предложения. Курс конвертации облигаций в обыкновенные акции класса A будет основан на средней цене обыкновенных акций MicroStrategy класса A с 9:30 до 16:00 по восточному времени в дату ценообразования, которая получается из совокупного объема продаж в США. средневзвешенная цена.

Средства, полученные от продажи, будут направлены на две цели: покупка большего количества биткойнов и удовлетворение общих потребностей нашей компании. Однако эти облигации доступны только аккредитованным институциональным инвесторам в соответствии с Правилом 144А. Они не были зарегистрированы в соответствии с Законом о ценных бумагах или каким-либо другим законодательством о ценных бумагах.

В США такие предложения не допускаются без предварительной регистрации или использования применимого исключения. Для этих транзакций требуется строгое соблюдение меморандума о частном предложении.

Как исследователь, изучающий финансовые шаги MicroStrategy, я могу сказать вам, что компания планирует выпустить конвертируемые старшие облигации, чтобы обеспечить значительный объем капитала от институциональных инвесторов. Эти усилия по сбору средств направлены на укрепление биткойн-активов MicroStrategy и обеспечение поддержки ее корпоративных операций в целом.

Условия облигаций обеспечивают гибкость при погашении и конвертации и предназначены для синхронизации с рыночными тенденциями и предпочтениями инвесторов при соблюдении нормативных требований во время процедуры выпуска.

Смотрите также

2024-06-13 16:21