Искусственный интеллект и немного грусти

Искусственный интеллект. Триллионы долларов будут потрачены. Все бегут, кричат, покупают акции. Ну что ж, так уж у нас принято. Создавать богатство, как будто это лечит душу. Сомневаюсь, но кто я такой, чтобы спорить с рынком?

"Покупай на слухах, продавай на новостях". А потом сиди с акциями никому не известной биотех-компании. Здесь мы про скучный, но рабочий фундаментал.

Бесплатный Телеграм канал

Есть четыре компании. Четыре маяка в этом океане безумия. Может, они и не спасут нас, но, по крайней мере, дадут иллюзию контроля. Или, что вероятнее, просто сделают кого-то богаче. Так уж бывает.

Nvidia и Broadcom

Nvidia. Все о ней говорят. Графические процессоры, искусственный интеллект… Как будто это решит все наши проблемы. Может, и решит. Или просто создаст новые. Так уж у нас всё устроено. Они делают то, что делают, а мы… мы покупаем их акции. Broadcom тоже неплохая компания. Делают чипы. Не такие известные, но, видимо, тоже кому-то нужны. Обе компании важны. Как два колеса велосипеда. Одно без другого никуда. Сойдет и такое сравнение, да?

Смотришь на графики этих компаний, и кажется, что поезд ушел. Но это иллюзия. Всегда есть место еще одному пассажиру. Nvidia считает, что к 2030 году расходы на центры обработки данных достигнут трех-четырех триллионов долларов. Достаточно денег, чтобы всем хватило. По крайней мере, на какое-то время. Так что, да, эти акции стоит покупать. Если, конечно, вы верите в сказки.

Taiwan Semiconductor

Nvidia и Broadcom проектируют чипы, но сами их не производят. Эту работу выполняет Taiwan Semiconductor Manufacturing. Они делают то, что делают, а мы… мы просто покупаем их акции. Как будто это имеет смысл. Они постоянно изобретают новые технологии. Сейчас у них двухнанометровые чипы. Энергопотребление снижается. Все довольны. Ну, почти все.

Они утверждают, что новые чипы потребляют на 25-30% меньше энергии. Это хорошо. По крайней мере, для планеты. Но кто об этом думает, когда речь идет о деньгах? Taiwan Semiconductor – это нейтральный игрок в этой гонке. Как лодка, плывущая по течению. Им все равно, кто победит. Им просто нужно, чтобы был спрос. И спрос есть. Так что, да, это хорошая компания. Но, опять же, не ждите чудес.

Nebius

Предыдущие три компании – это гиганты. А Nebius – это маленький, но дерзкий стартап. Рыночная капитализация – всего 21 миллиард долларов. Но в этом есть своя прелесть. Они предоставляют вычислительные мощности для обучения и запуска моделей искусственного интеллекта. Как облачный сервис. Уже знакомая схема. Но они сосредоточены только на искусственном интеллекте. И это привлекает клиентов. В третьем квартале их годовой доход составил 551 миллион долларов. А к 2026 году они рассчитывают на 7-9 миллиардов. Оптимистично, не правда ли?

Если они смогут выполнить этот прогноз, их акции взлетят. Нет сомнений. Но это рискованно. Все может пойти не так. Задержки, проблемы с поставками, конкуренция… Мир полон сюрпризов. Но если все сложится, это будет невероятная история. Очередная история о том, как кто-то заработал кучу денег. Сойдет и такая сказка, да? Так уж и бывает.

Смотрите также

2026-02-06 15:04