Биржевой фарс: Иллюзии и реальности

Занавес поднимается: Обзор биржевых причуд

Волатильность: Танец теней, не заслуживающий внимания.
NTDOY: Скромность в прогнозах – уловка опытного шута.
MRNA: Надежда на вакцину – повод для умеренного оптимизма.

📌 Внимание, дамы и господа! Происходящее на бирже – лишь отражение человеческих страстей.

Понедельник, полный иллюзий: MNDY и триумф искусственного разума

8:00 утра MNDY +19.33% в предторговой сессии.

Компания monday.com (MNDY +18.37%), словно искусный фокусник, демонстрирует чудеса роста. Доходы выросли на 24% по сравнению с прошлым годом, превзойдя самые смелые ожидания. Руководство компании, подобно мудрым советникам, утверждает, что секрет успеха кроется в переходе на ценообразование, зависящее от потребления, и внедрении платформы искусственного интеллекта. Но истинный триумф заключается в том, что компания научилась расти, не увеличивая штат сотрудников. Финансовый директор, господин Глазер, с достоинством заявляет, что искусственный интеллект позволяет компании достигать большего с меньшими затратами. Операционная маржа, хоть и скромная – 14%, – свидетельствует о том, что компания становится более эффективной и прибыльной.

"Покупай на слухах, продавай на новостях". А потом сиди с акциями никому не известной биотех-компании. Здесь мы про скучный, но рабочий фундаментал.

Бесплатный Телеграм канал

Точка эффективности: Компания, подобно алхимику, превращает рост доходов в увеличение операционной маржи, удваивая ее до 6%.
Машина для создания капитала: Компания генерирует более 102 миллионов долларов свободных денежных средств, которые можно инвестировать в дальнейшее развитие искусственного интеллекта.

Утренний брифинг

9:25 утра CVSA без изменений в предторговой сессии.

Джим Гиллис

Я, как любитель необычного и непонятого, обращаю внимание на компании, которые не пользуются популярностью у большинства инвесторов. Одна из таких компаний – Covista (CVSA 1.42%), ранее известная как Adtalem Global Education. Компания специализируется на образовании в области медицинских профессий. Результаты компании за последний квартал подтверждают мою уверенность в ее потенциале.

Утренние новости

7:30 утра GOOG -0.65%, NVDA -0.51% в предторговой сессии.

Компания Alphabet (GOOG 0.88%) близка к тому, чтобы стать самой дорогой компанией в мире, утверждает Bloomberg. Однако инвестор Майкл Берри предупреждает, что это напоминает последние месяцы пузыря 1999–2000 годов. Акции Alphabet выросли на 150% за последний год, вдвое больше, чем рост акций Nvidia (NVDA +1.63%).

«Alphabet занимает значительное место в каждой области искусственного интеллекта»: Люк О’Нил из CooksonPeirce утверждает, что это, в сочетании с другими предложениями Alphabet, делает компанию главным бенефициаром искусственного интеллекта.
«Акции растут не из-за рабочих мест или потребительских настроений»: Берри добавляет, что акции растут просто потому, что растут.

Cirrus Logic достигает исторического максимума благодаря прогнозам

6:45 утра CRUS +0.77% в предторговой сессии.

CMFGouldberg, домашний эксперт и гид по акциям

Cirrus Logic (CRUS 0.01%) завершила финансовый год 2026 с сильными результатами, превзойдя ожидания аналитиков по доходам и скорректированной прибыли на акцию. Компания впервые превысила отметку в 2 миллиарда долларов годового дохода, чему способствовал ее крупнейший клиент – Apple (AAPL 0.84%), на который приходится более 90% продаж. Хотя такая высокая концентрация клиентов представляет собой реальный риск, Cirrus Logic работает над расширением своего бизнеса, развивая операции в области ноутбуков, разрабатывая новые контроллеры камер и разрабатывая новые чипы управления питанием для Apple. Позитивные прогнозы компании привели к новым историческим максимумам акций. Инвесторам следует помнить, что главный вопрос (с извинениями перед Talking Heads) остается прежним: сможет ли Cirrus Logic продолжать работать на высоком уровне для Apple, одновременно развивая новые источники дохода, которые могут уменьшить ее зависимость от одного клиента?

Понедельник, посвященный разуму: Не следите за волатильными акциями слишком часто

6:00 утра UPST +0.10% в предторговой сессии.

Член CandiceLee недавно написала на основной базе данных Hidden Gems в отношении Upstart (UPST 2.17%): «Я ничего не понимаю во всем этом, и именно поэтому я купил TMF. Я полный дурак в этом, поэтому мне нужно доверять TMF. Именно поэтому я здесь и почему я так расстроен и смущен.»

Домашний эксперт TMFVicki ответил следующим образом:

«Есть ли компании, которые вы понимаете, такие как Starbucks (SBUX +2.70%) или Costco (COST 1.27%) или Apple (AAPL 0.84%)? Вы владеете ими? Мы рекомендуем все три в Stock Advisor.

Непонимание того, как работает финансовая компания, особенно та, которая использует искусственный интеллект для определения того, следует ли давать кому-то кредит и под каким процентом, не делает никого дураком. Это специализированная область. Инвестировать в компании, которые вы не понимаете, нормально, но ваш уровень стресса говорит о том, что у вас слишком большая позиция? Умение спать по ночам важно.

Upstart – молодая компания. Она конкурирует со многими крупными компаниями. Она добивается прогресса. Возможно, это та компания, за которой вам не стоит следить слишком часто. Цена акций будет колебаться из-за многих факторов, не связанных с компанией.

Сегодняшний взгляд: Генеральные директора, играющие в долгую

5:10 утра NET +0.60% в предторговой сессии.

Вот предварительный просмотр, но перейдите по ссылке, чтобы проголосовать за генерального директора, который лучше всего играет в долгую, или задать вопросы любым из представленных аналитиков сегодня!

Джейсон Мозер
Команда Rule Breakers

Соучредитель и генеральный директор Cloudflare (NET +3.00%) Мэтью Принс, кажется, полностью привержен долгосрочной стратегии. Беглый взгляд на финансовые показатели может отпугнуть многих. У компании нет прибыли по GAAP, и даже свободный денежный поток снижается из-за компенсации акциями. Но как только вы понимаете, что это сделано намеренно, все становится понятнее. И мы не можем игнорировать тот факт, что компания выросла на 38% в год за последние пять лет. Он может раздражать некоторых технологических лидеров своим акцентом на открытом и децентрализованном интернете (в отличие от контролируемых «закрытых садов»), но у этого человека есть видение и драйв. Я владею акциями с 2021 года и надеюсь владеть ими долгие годы.

Switch 2: Повышение цен ставит под угрозу ралли Nintendo

5:00 утра NTDOY -11.29%

Акции Nintendo (NTDOY 11.29%) упали более чем на 11% в понедельник после неожиданного повышения цен на Switch 2 и консервативного прогноза на год вперед. В ответ на рост цен на память компания повысит цены в Японии на 10 000 иен с 25 мая, за которым последует повышение на 50 долларов в США, начиная с 1 сентября. Хотя консоль продала рекордные 19,86 миллиона единиц в свой первый год, Nintendo ожидает снижения продаж оборудования до 16,5 миллиона единиц в 2027 финансовом году. Инвесторы все больше опасаются, что отсутствие подтвержденных блокбастеров и более высокие цены на вход для обычных игроков могут остановить импульс платформы во второй критический год.

Защита маржи над объемом: Руководство ставит приоритет прибыльности над ростом единиц, передавая растущие затраты на компоненты потребителям, рискованный шаг, поскольку конкурент Sony (SONY +6.75%) поддерживает более агрессивные цены на устаревающую PlayStation 5.
Стратегия «планка низко»: Несмотря на падение, некоторые аналитики предполагают, что пессимистичные прогнозы – это оборонительная игра, отметив, что Nintendo превзошла свои первоначальные прогнозы по операционной прибыли в течение четырех лет подряд.

Перед открытием торга

4:05 утра

Фьючерсы на акции упали в понедельник утром, поскольку надежды на быстрое завершение конфликта в Иране развеялись после резкой критики со стороны Белого дома. Президент Трамп отклонил пересмотренное мирное предложение Тегерана, которое якобы требовало репараций и полного контроля над Ормузским проливом, как «совершенно неприемлемое», фактически развеяв оптимизм, который привел индексы к рекордным максимумам в прошлую пятницу. В ответ цена на нефть Brent выросла на 4,2% до 105,57 долларов за баррель, вновь разожгла опасения по поводу инфляции, даже несмотря на то, что последние данные по рынку труда США показали устойчивые 115 000 новых рабочих мест в апреле. Хотя рынки акций в Азии, ориентированные на технологии, оставались под влиянием бума искусственного интеллекта, общие глобальные перспективы сместились в сторону «более высоких ставок на более длительный срок» в отношении затрат на энергию и процентных ставок.

Moderna выигрывает интерес к вакцине против хантавируса

4:00 утра MRNA +11.97% в предторговой сессии.

Акции Moderna (MRNA +11.97%) выросли после возобновленного интереса к разработке вакцины против хантавируса на основе мРНК. Интерес возник после сообщений о вспышке хантавируса на круизном судне MV Hondius, следовавшем из Аргентины в Кабо-Верде, что подчеркнуло отсутствие утвержденных вакцин для человека против вируса.

Неподтвержденное партнерство стимулирует спекуляции: Онлайн-отчеты и обсуждения патентов связали Moderna с исследованиями мРНК-вакцин против хантавируса на ранней стадии, потенциально включая партнерство с академическими кругами и правительством, хотя подробные обновления программ не были широко опубликованы компанией.
Биотехнический сектор выигрывает от обеспокоенности вспышкой: Акции выросли на фоне интереса к сектору вакцин после вспышки на круизном судне, при этом инвесторы сосредоточились на компаниях, которые могут решить проблему возникающих инфекционных угроз за счет быстрого развертывания платформы мРНК.

Смотрите также

2026-05-11 16:45