Дивидендные ETF: Скромное обаяние капитализма

Дивиденды и рынок

Времена нынче такие, что о росте и технологиях, особенно об этих искусственных интеллектах, трубят на каждом углу. А дивидендные акции, знаете ли, скромно стоят в сторонке, тихо-мирно принося доход. Это как неприметный господин в потертом пальто, пока все гоняются за щеголями. Разумный инвестор, однако, всегда должен иметь в портфеле немного этих самых дивидендов, особенно когда рынок начинает капризничать. Ведь, как известно, надежда умирает последней, а дивиденды приходят вовремя.

"Покупай на слухах, продавай на новостях". А потом сиди с акциями никому не известной биотех-компании. Здесь мы про скучный, но рабочий фундаментал.

Бесплатный Телеграм канал

Выбор дивидендных акций, конечно, дело непростое. Можно долго копаться в отдельных компаниях, но это как искать иголку в стоге сена. Гораздо проще инвестировать в дивидендные биржевые фонды (ETF). Они, конечно, не обещают золотых гор, зато предлагают диверсификацию и снижают риск. А риск, как известно, – благородное дело, но лучше его минимизировать.

Если вы ищете пару дивидендных ETF для долгосрочных инвестиций, предлагаю обратить внимание на следующие варианты. Оба фонда ориентированы на дивиденды, но подходят к этому вопросу по-разному. Как говорится, у каждого своя методика, главное – результат.

1. Schwab U.S. Dividend Equity ETF

Schwab U.S. Dividend Equity ETF (SCHD +0.23%) давно и прочно занял место в ряду уважаемых дивидендных ETF. И это не случайно. Фонд ориентирован на компании с высоким качеством. Как говорил один мудрый человек, качество – это не просто слово, это гарантия стабильности.

Чтобы попасть в SCHD, компания должна демонстрировать стабильный денежный поток, прибыльность и 10 лет подряд увеличивать дивиденды. Это как экзамен на зрелость: если компания выдержала, значит, она финансово здорова. Фонд избегает ситуаций, когда компанию включают только из-за высокой доходности, которая может оказаться неустойчивой. Ведь, как известно, бесплатный сыр бывает только в мышеловке.

В SCHD входит 101 акция, при этом лидирующие секторы – энергетика (19.88%), товары повседневного спроса (18.50%) и здравоохранение (16.20%). Эти секторы, конечно, не так привлекательны, как, скажем, технологии, но зато они производят стабильный денежный поток. Как говорится, не в деньгах счастье, а в стабильном доходе.

В состав SCHD входят четыре «Дивидендных Короля» (компании, которые увеличивали дивиденды не менее 50 лет подряд): Altria (4.08% от ETF), Coca-Cola (3.93%), PepsiCo (3.88%) и Target (1.99%). Эти компании, можно сказать, пережили все бури и штормы, и продолжают платить дивиденды. Как говорится, старый конь борозды не испортит.

На момент написания статьи дивидендная доходность SCHD составляет 3.4%, что соответствует среднему значению за последние пять лет. Как говорится, стабильность – признак мастерства.

Динамика SCHD

2. Vanguard Dividend Appreciation ETF

Vanguard Dividend Appreciation (VIG +0.78%) имеет относительно низкую доходность по сравнению с SCHD и другими дивидендными ETF (1.6% на момент закрытия торгов 11 марта), но, как следует из названия, его основная цель – компании, которые активно увеличивают свои дивидендные выплаты. Для включения в VIG компания также должна увеличивать дивиденды не менее 10 лет подряд. Как говорится, аппетит приходит во время еды.

Особенностью VIG является то, что он содержит больше технологических акций, чем большинство других дивидендных ETF на рынке. Технологический сектор составляет более четверти VIG, поскольку многие из этих компаний начали выплачивать дивиденды относительно недавно, но соответствуют требованиям VIG. Как говорится, и в технологиях бывает дивидендная история.

Инвесторам следует быть довольными низкой дивидендной доходностью VIG, ожидая, что в долгосрочной перспективе ее выплата будет намного выше, чем сегодня. За последнее десятилетие выплата увеличилась более чем на 115%. Как говорится, терпение и труд все перетрут.

Динамика VIG

Насколько она увеличится в течение следующего десятилетия, будет зависеть от конкретных увеличений компаний в этот период, но они уже продемонстрировали приверженность к продолжению ежегодных увеличений. Как говорится, надежда умирает последней.

Смотрите также

2026-03-16 23:22