Два ETF с надёжными дивидендами в неспокойное время

Ну что ж, господа, рынок, словно необузданный мустанг, взмыл вверх с начала апреля. Некоторые метрики, вроде знаменитого коэффициента P/E по Шиллеру, взлетели до небес, как воздушный змей в ветреный день. А коли рынок так разгулялся, то и похмелье, знаете ли, не за горами. История учит – рано или поздно всё возвращается на круги своя.

"Покупай на слухах, продавай на новостях". А потом сиди с акциями никому не известной биотех-компании. Здесь мы про скучный, но рабочий фундаментал.

Бесплатный Телеграм канал

Инвесторы, полагаю, уже знают, что волатильность – это спутник рынка, но в последние пару лет она, словно сумасшедший каскадёр, выделывает такие пируэты, что и у самых опытных трейдеров голова кругом идёт. Индекс волатильности VIX, знаете ли, стал верным индикатором этих плясок.

Поэтому, господа, сейчас как никогда важно иметь сбалансированный, диверсифицированный портфель. В мире акций нет лучшей защиты, чем акции, приносящие дивиденды, или биржевые фонды (ETF), которые в них инвестируют. Они, знаете ли, как надёжный якорь в бурном море.

Дивидендные ETF не только инвестируют в более стабильные, ликвидные компании, которые, как правило, обходят рынок в трудные времена, но и приносят доход. Этот доход можно реинвестировать обратно в фонд, чтобы получить ещё более высокую общую доходность. Вот два высокодоходных дивидендных ETF, которые, как мне кажется, – как раз то, что доктор прописал для неспокойного рынка.

1. Schwab U.S. Dividend Equity ETF

ETF Schwab U.S. Dividend Equity ETF (SCHD 0.80%) в этом году показал себя просто превосходно, и не только среди дивидендных ETF. Фонд вырос примерно на 18% с начала года, поскольку инвесторы, словно пчёлы на мёд, потянулись к его надёжности и стабильному дивидендному доходу в это неспокойное время.

ETF отслеживает индекс Dow Jones U.S. Dividend 100, который включает в себя акции компаний с высокой дивидендной доходностью, выплачивающих дивиденды как минимум в течение 10 лет подряд и отвечающих требованиям ликвидности. Но и этого мало, так что этот список сокращается примерно до 100 компаний на основе четырёх фундаментальных критериев: денежный поток к общему долгу, рентабельность капитала, дивидендная доходность и пятилетний темп роста дивидендов. Всё это взвешивается по модифицированной рыночной капитализации.

На данный момент в топ-3 холдингов входят Qualcomm, Texas Instruments и UnitedHealth Group.

Кроме того, ETF выплачивает солидные дивиденды с 30-дневной доходностью 3.22% и 12-месячной доходностью 3.29%. Это значительно выше, чем средняя доходность примерно 1% по S&P 500. Этот доход можно реинвестировать обратно в ETF, чтобы увеличить общую доходность, что может помочь, если рынок пойдёт вниз.

Чтобы понять разницу, SCHD показал доходность около 24% за последние 12 месяцев, но с реинвестированными дивидендами – 29%. За последние 10 лет он показал среднюю годовую доходность 9%, но с реинвестированными дивидендами – около 13%. Этот прирост в 4-5% в год от реинвестирования дивидендов может иметь огромное значение, особенно когда рынки падают.

2. Vanguard High Yield Dividend Index ETF

ETF Vanguard High Yield Dividend ETF (VYM 0.14%) отслеживает индекс FTSE High Dividend Yield, который состоит в основном из компаний с большой и средней капитализацией, выплачивающих более высокие, чем в среднем, дивиденды. Портфель начинается с акций, имеющих самую высокую прогнозируемую 12-месячную доходность, но затем включает акции в порядке убывания рейтинга, пока не достигнет 50% рыночной капитализации вселенной, за исключением инвестиционных трастов недвижимости (REITs). Затем портфель взвешивается по рыночной капитализации.

Таким образом, ETF в настоящее время включает около 608 акций. Он состоит в основном из акций крупных компаний, ориентированных на стоимость. В топ-3 холдингов входят Broadcom, JPMorgan Chase и ExxonMobil. Хотя последние два выплачивают более высокие, чем в среднем, дивиденды, Broadcom включается из-за правила 50%, и он становится крупнейшим холдингом из-за размера его капитализации.

Vanguard ETF имеет более низкую дивидендную выплату, чем Schwab ETF, из-за своей структуры. Он имеет 30-дневную доходность 2.25%. В этом году ETF вырос примерно на 11% с начала года и показал общую доходность 26% за последний год. За последние 5 лет он показал среднюю годовую доходность около 11%, а за последние 10 лет – 12%.

Это два замечательных дивидендных ETF, которые охватывают разные уголки дивидендной вселенной. Оба обеспечивают более высокую, чем в среднем, доходность и солидную долгосрочную доходность, служа отличным диверсификаторами в портфеле.

Смотрите также

2026-06-01 19:04