IWN против ISCV: какой ETF для малых акций лучше для инвесторов?

Два брата-близнеца, iShares Morningstar Small-Cap Value ETF (ISCV +1,59%) и iShares Russell 2000 Value ETF (IWN +1,45%), смотрят друг на друга с равнодушным видом, как будто спрашивают: «Кто из нас лучше?» Их цель — дать инвесторам доступ к малым акциям, но каждый несет в себе особенности, как неповторимый шарф на плечах.

"Покупай на слухах, продавай на новостях". А потом сиди с акциями никому не известной биотех-компании. Здесь мы про скучный, но рабочий фундаментал.

Бесплатный Телеграм канал

Эта схватка между фондами — не просто сравнение, а ритуал, где важно понять, что предпочитаете вы: цены, ликвидность или распределение секторов.

Краткий обзор (расходы и размер)

Показатель	ISCV	IWN
Издатель	iShares	iShares
Стоимость	0,06%	0,24%
Доход за год (на 5 января 2026 г.)	8,78%	11,92%
Дивидендная доходность	1,89%	1,57%
АУМ	575 млн $	12 млрд $
Бета (5 лет)	1,22	1,20

ISCV — это премиум-вариант, более экономичный в своих расходах и немного щедрее в дивидендах, чем его брат-близнец. Для тех, кто ценит чистоту кошелька и стабильный доход, он — идеальный выбор.

Сравнение результатов и рисков

Показатель	ISCV	IWN
Максимальное падение (5 лет)	-25,34%	-26,70%
Рост 1000 $ за 5 лет	1506 $	1427 $

Что внутри?

IWN — это широкий спектр малых акций, с 1419 позициями. Его структура склоняется к финансовым услугам (26% от активов), недвижимости (12%) и промышленности (11%). В топ-позициях — EchoStar, Hecla Mining Company и Oklo. Каждая из этих акций составляет менее 1% от активов, что снижает риски.

ISCV также фокусируется на малых акциях, но с другим распределением секторов. Финансы составляют 21%, потребительские циклические активы — 15%, промышленность — 13%. В его портфеле 1092 акции, а крупнейшие позиции — Sandisk, Rocket Companies и Annaly Capital Management. Оба фонда избегают долга, предлагая разнообразие без лишних сложностей.

Для тех, кто хочет больше узнать о ETF, посетите полную инструкцию по ссылке.

Что это значит для инвесторов?

Оба фонда предлагают обширное покрытие малых акций. С более чем 1000 позициями в каждом, инвесторы могут рассчитывать на хорошо диверсифицированный доступ к сектору малых акций. Разница заключается в распределении секторов, ценах, доходности и ликвидности.

Оба фонда в основном ориентированы на финансовые акции. Однако IWN склонен к недвижимости, а ISCV — к потребительским циклическим активам. Для тех, кто имеет предпочтения в отраслях, это может стать решающим фактором.

Разница в комиссиях может повлиять на ваш выбор. ISCV взимает 0,06% годовых, что означает 6 $ в год за каждые 10 000 $ инвестиций — в то время как IWN берет 24 $. ISCV также предлагает чуть более высокую дивидендную доходность (1,89% против 1,57%), что может накопиться со временем, особенно для инвесторов с большими счетами.

По результатам, фонды похожи. IWN показал лучший результат за последние 12 месяцев, но немного проиграл за пять лет. С одинаковой бетой и максимальным падением, оба фонда испытывают примерно одинаковые уровни риска и волатильности.

Наконец, разница в ликвидности может быть важна для инвесторов. IWN предлагает гораздо больший объем активов, что делает его легче для покупки и продажи крупных объемов без влияния на цену ETF. АУМ может не иметь значения для всех, но увеличенная ликвидность IWN может стать преимуществом для некоторых.

Глоссарий

ETF: Обменный фонд; фонд, торгующийся как акция и содержащий набор ценных бумаг.
Стоимость: Ежегодная плата, выраженная в процентах от активов, которую фонд взимает с инвесторов.
Дивидендная доходность: Годовые дивиденды, выплачиваемые фондом, выраженные в процентах от текущей цены.
Бета: Мера волатильности фонда по сравнению с общей рыночной, обычно с S&P 500.
АУМ: Активы под управлением; общая рыночная стоимость активов, которые фонд управляет.
Максимальное падение: Самое большое процентное падение от пика фонда до его минимального значения за период.
Малые акции: Определяет компании с относительно небольшими рыночными капитализациями, обычно от 300 млн до 2 млрд $.
Ценные бумаги: Ценные бумаги, которые считаются недооцененными на основе финансовых метрик, часто торгующиеся ниже их внутренней стоимости.
Методология индекса: Правила и критерии, используемые для выбора и веса ценных бумаг внутри индекса, следуемого фондом.
Смещение сектора: Когда фонд выделяет большую долю активов на определенные отрасли или секторы.
Риск одной акции: Риск, связанный с хранением значительной части активов в одной компании.
Общий доход: Изменение цены инвестиции плюс все дивиденды и распределения, при условии, что эти выплаты реинвестируются.

📈

Смотрите также

2026-01-05 21:12