Итак, Shepherd Wealth Management, похоже, решили, что вода – это новая нефть. Ну, или что-то в этом роде. В общем, 20 января 2026 года они с помпой избавились от всех акций Pathward Financial (CASH +2.10%), продав 15 726 штук примерно за 10.06 миллиона долларов, судя по средней цене за квартал. Это как раз вовремя, чтобы купить акции бутилированной воды, пока все остальные спорят о метавселенной.
"Покупай на слухах, продавай на новостях". А потом сиди с акциями никому не известной биотех-компании. Здесь мы про скучный, но рабочий фундаментал.
Бесплатный Телеграм каналЧто произошло?
Согласно документам, поданным в Комиссию по ценным бумагам и биржам (SEC) 20 января 2026 года, Shepherd Wealth Management полностью распродали свою долю в Pathward Financial. Сумма сделки составила около 10.06 миллиона долларов, рассчитанная на основе средней цены за квартал. Это не просто небольшая перебалансировка портфеля, это как генеральная уборка с выкидыванием всего старого и покупкой нового, блестящего. В общем, минус 10.06 миллиона долларов для Pathward, плюс, возможно, головная боль для аналитиков.
Что еще нужно знать?
- После продажи Pathward Financial практически исчез из портфеля фонда, составляя 0% от активов под управлением (AUM), по сравнению с 6.7% в предыдущем квартале. Это как забыть про бывшего – сначала тяжело, потом становится все равно.
- Топ-холдинги после сделки:
- NASDAQ:PHO: 39.47 миллиона долларов (27.4% от AUM)
- NASDAQ:NVDA: 11.99 миллиона долларов (8.3% от AUM)
- NASDAQ:PLTR: 9.93 миллиона долларов (6.9% от AUM)
- NASDAQ:TSLA: 9.14 миллиона долларов (6.4% от AUM)
- NYSEMKT:IWM: 6.35 миллиона долларов (4.4% от AUM)
- На 20 января 2026 года акции Pathward Financial торговались по цене 74.18 доллара, что на 5.16% ниже, чем год назад. Это на 17.67 процентных пунктов хуже, чем у индекса S&P 500. Видимо, вода все-таки важнее.
- Pathward Financial отчиталась о выручке в 724.3 миллиона долларов и чистой прибыли в 191.0 миллиона долларов по состоянию на 30 сентября 2025 года. Неплохо, но, видимо, недостаточно, чтобы удержаться в портфеле Shepherd.
- Дивидендная доходность на 20 января 2026 года составляла 0.27%. Ну, хоть что-то.
Обзор компании
| Показатель | Значение |
|---|---|
| Цена (на момент закрытия торгов 2026-01-20) | 74.18 долларов |
| Рыночная капитализация | 1.95 миллиарда долларов |
| Выручка (TTM) | 724.3 миллиона долларов |
| Чистая прибыль (TTM) | 191.0 миллиона долларов |
Краткий обзор компании
- Предоставляет широкий спектр банковских продуктов и услуг, включая расчетные счета, коммерческое финансирование, потребительский кредит, предоплаченные карты и решения для обработки платежей.
- Получает доход в основном за счет чистых процентных доходов, комиссий от коммерческих и потребительских кредитов, платежных услуг и выпуска предоплаченных карт.
- Обслуживает коммерческих клиентов, потребителей и партнеров в финансовой индустрии и платежных системах по всей территории Соединенных Штатов.
Pathward Financial – это диверсифицированный поставщик финансовых услуг, ориентированный на инновационные банковские и платежные решения. Компания использует свой опыт в области коммерческого и потребительского финансирования для стимулирования роста и поддержания конкурентоспособной позиции в региональном банковском секторе США. Ее масштабируемая бизнес-модель и широкий спектр продуктов поддерживают стабильные потоки доходов и адаптивность в динамичной финансовой среде. Но, видимо, даже этого недостаточно, чтобы удержаться в портфеле Shepherd.
Что означает эта сделка для инвесторов?
Shepherd Wealth Management кардинально перестроили свой портфель в IV квартале 2025 года, сделав ставку на водные ресурсы, избавившись при этом от нескольких известных позиций. Это не просто рутинная перебалансировка, а полная перестройка. В общем, кто-то решил, что вода – это будущее.
Самый заметный шаг: значительное увеличение позиции в Invesco Water Resources ETF, которая теперь составляет 27% портфеля – самая большая позиция фонда. Одновременно Shepherd распродали все акции Pathward Financial и полностью избавились от Axon Enterprise, несмотря на то, что обе компании показывали хорошие результаты. Видимо, вода важнее пулеметных жилетов.
Фонд также резко сократил свою подверженность технологическим компаниям, добавив новую позицию в Cameco, уранодобывающую компанию, которая выигрывает от спроса на электроэнергию для центров обработки данных с искусственным интеллектом. В общем, все идет по плану.
Эта радикальная ротация может свидетельствовать о том, что Shepherd видит больше возможностей в водной инфраструктуре и ядерной энергетике, чем в традиционном росте технологических акций. Концентрированная ставка в 27% на воду особенно смела – большинство консультантов ограничивают отдельные позиции 5-10% портфеля для управления рисками. Для инвесторов это сигнал о том, что дефицит воды и потребности в инфраструктуре – это области, за которыми стоит следить в ближайший год. В общем, готовьте свои акции бутилированной воды.
Смотрите также
- Стоит ли покупать фунты за йены сейчас или подождать?
- МосБиржа на пути к 2800: Что поддерживает рост и как цифровизация влияет на рынок (26.01.2026 02:32)
- Европлан акции прогноз. Цена LEAS
- Российский рынок: Инфляция стихает, сырье поддерживает, акции растут (29.01.2026 00:32)
- ТГК-2 префы прогноз. Цена TGKBP
- АбрауДюрсо акции прогноз. Цена ABRD
- Серебро прогноз
- Российский рынок акций: Ожидание Давоса, отчетность лидеров и переток в металлы (20.01.2026 10:33)
- DePIN взлетает: World Mobile Group и перспективы децентрализованной инфраструктуры (30.01.2026 00:15)
- Российский рынок: Осторожность и возможности в условиях геополитики и ралли золота (21.01.2026 00:32)
2026-01-29 22:14