Взлеты и падения: два фонда Vanguard для разумного инвестора

Рынок, как это обычно бывает, решил пощекотать нервы инвесторам. Индекс S&P 500 отступил почти на 9% от январских максимумов. А все из-за геополитических неурядиц на Ближнем Востоке, которые, как водится, подтолкнули цены на нефть вверх. Что, в свою очередь, чревато ускорением инфляции, ведь доставка товаров, будь то морским, воздушным или наземным путем, становится дороже. В общем, картина привычная: рынки нервничают, а эксперты предсказывают самые разные сценарии. Но знаете, что интересно? За всю историю S&P 500 всегда восстанавливался после падений, и даже взлетал выше. Так что, если у вас скопились свободные средства, сейчас, возможно, самое время их вложить.

"Покупай на слухах, продавай на новостях". А потом сиди с акциями никому не известной биотех-компании. Здесь мы про скучный, но рабочий фундаментал.

Бесплатный Телеграм канал

Сегодня мы поговорим о двух популярных фондах Vanguard, которые могут стать неплохим вариантом для тех, кто хочет заработать на текущей ситуации. Я не претендую на роль провидца, но, изучив рынок, пришел к выводу, что эти фонды заслуживают внимания.

1. Фонд Vanguard S&P 500 ETF

Фонд Vanguard S&P 500 ETF (VOO +0.11%) – это, по сути, зеркальное отражение индекса S&P 500. Он содержит те же акции, в тех же пропорциях. S&P 500 – это как бы эталон американского рынка, потому что в него входят 500 компаний из 11 различных секторов экономики. Представьте себе огромный пирог, поделенный между сотнями компаний. В этом пироге есть место и для технологических гигантов, и для банков, и для всех остальных.

В индексе представлены такие компании, как Nvidia, JPMorgan Chase и многие другие. Вот как выглядит структура индекса по секторам:

Сектор	Вес в ETF	Топ-3 компании
Информационные технологии	32.4%	Nvidia, Apple, Microsoft
Финансовый сектор	12.5%	Berkshire Hathaway, JPMorgan Chase, Visa
Сектор коммуникаций	10.5%	Alphabet, Meta Platforms, Netflix
Дискреционные потребительские товары	10%	Amazon, Tesla, Home Depot
Здравоохранение	9.8%	Eli Lilly, Johnson & Johnson, AbbVie

Кроме этих пяти секторов, в S&P 500 входят также промышленные товары, товары первой необходимости, энергетика, коммунальные услуги, сырьевые товары и недвижимость. Вес каждой компании в индексе определяется ее рыночной капитализацией. Чем больше компания, тем больше ее влияние на индекс. Nvidia, Apple и Microsoft – одни из крупнейших компаний в мире, и их общая рыночная капитализация составляет 10,3 триллиона долларов. Неудивительно, что сектор информационных технологий имеет такое большое влияние на индекс. Кстати, там же обитает и еще один триллионный гигант – Broadcom.

За всю историю своего существования (с 1957 года) S&P 500 показал среднегодовую доходность в 10,6%, даже с учетом всех падений и коррекций. Но с начала 2023 года, когда искусственный интеллект начал набирать обороты, этот показатель вырос до 21,7%. Все благодаря высокой доле компаний из сектора информационных технологий. Это как если бы вы сделали ставку на ту лошадь, которая всегда выигрывает.

Vanguard S&P 500 ETF – один из самых дешевых способов инвестировать в индекс. Его комиссия составляет всего 0,03% в год. То есть, если вы инвестируете 10 000 долларов, вы заплатите около 3 долларов комиссии. Это как чашка кофе по сравнению с потенциальной прибылью.

2. Фонд Vanguard Growth ETF

Если вы готовы к небольшим колебаниям ради потенциально более высокой доходности, вам может понравиться Vanguard Growth ETF (VUG +0.07%). Он отслеживает индекс CRSP U.S. Large Cap Growth, который инвестирует в 85% крупнейших компаний, торгующихся на американских фондовых биржах. Представьте себе, что все компании на рынке выстроились в ряд по размеру. Этот индекс начинает инвестировать в самые крупные компании, пока не охватит 85% их общей стоимости. Это как если бы вы собирали сливки общества.

Удивительно, но в индексе всего 150 компаний. Это говорит о том, насколько сконцентрировано богатство в американской экономике. Действительно, 150 компаний составляют 85% всей стоимости американского фондового рынка, а остальные 3348 компаний – всего 15%. Это как если бы один человек владел большей частью всего богатства в стране.

Более 64% портфеля Vanguard Growth ETF приходится на сектор информационных технологий. Это означает, что у фонда гораздо больше акций Nvidia, чем у S&P 500. Вот список пяти крупнейших компаний фонда и их веса в индексе:

Компания	Вес в Growth ETF	Вес в S&P 500
1. Nvidia	12.82%	7.32%
2. Apple	12.23%	6.64%
3. Alphabet	10.18%	5.54%
4. Microsoft	9.15%	4.96%
5. Meta Platforms	4.44%	2.40%

Более высокая доля быстрорастущих компаний, безусловно, приведет к более высокой доходности в долгосрочной перспективе. Именно поэтому Vanguard Growth ETF вырос на 297% за последние 10 лет, обогнав S&P 500, который показал результат в 209% за тот же период. Но, как я уже говорил, более высокая доходность часто сопровождается более высокой волатильностью. Если S&P 500 упал примерно на 9% от своих недавних максимумов, то Vanguard Growth ETF упал на 16%. Поэтому, если вы решите купить этот ETF, вам следует держать его в течение как минимум пяти лет, чтобы сгладить колебания и максимизировать потенциальную прибыль.

Смотрите также

2026-04-03 13:52