КОРП-ДЕПО

Причина, как это часто бывает, кроется в геополитических шарадах. 27 февраля вспыхнул конфликт на Ближнем Востоке – событие, которое, несмотря на свою трагичность, для финансовых рынков оказалось не более чем катализатором давно назревавших перемен. До этого момента, инвесторы, наивно полагая, что инфляция укрощена, а рынок труда демонстрирует первые признаки трещин, предвкушали до трех снижений процентной ставки Федеральной резервной системой. Доходность по 10-летним казначейским облигациям опустилась ниже четырёх процентов – почти музыкальный аккорд в симфонии финансовых ожиданий.

Costco и Coca-Cola… Обе эти компании, словно старые добрые знакомые, выдержали испытание временем. Но если бы судьба заставила выбрать лишь одну, какую же приютить в своем вечном убежище? Попробуем разглядеть их суть, словно сквозь линзу долгого времени.

Applied Digital строит эти самые дата-центры. Бизнес, конечно, сейчас в моде. Все вокруг твердят об искусственном интеллекте, а ему нужно где-то жить, этому интеллекту. Спрос растет, как сорняк после дождя. У них там сейчас строятся какие-то комплексы, мощности огромные. Polaris Forge 1, Polaris Forge 2… Звучит как названия звездных систем. Только вместо космоса – серверные шкафы.

Но радость, как известно, не вечна. Вскоре акции снова пошли вниз, вернув почти все свои приобретения. К одиннадцати утра, прибавка составила всего 0.2%. Почему так, спросите вы? Да вот, господа, в чём дело…